18 ноября 2025 года состоялась сделка по поглощению группы PIERER Mobility AG индийской компанией BAJAJ, в результате которой компания была переименована в BAJAJ Mobility AG. Это произошло после одобрения сделки Еврокомиссией всего за неделю до этого. Теперь BAJAJ владеет 74,9% акций KTM и имеет исключительное право голоса, что кардинально изменяет ситуацию в компании.
Согласно плану, активы KTM перейдут в собственность BAJAJ в мае 2026 года, когда истечет срок опциона. Штефан Пирер, ранее управлявший компанией, подал в суд на защиту от банкротства в декабре 2024 года, когда было объявлено о долгах в размере 2,2 млрд евро перед более чем 150 кредиторами. Это стало шоком для работников и властей, так как KTM являлся ключевым работодателем в регионе.
Кредиторы согласились на предложенный Пирером план реструктуризации, который включал разделение долга на три части. Однако, найти нового инвестора не удалось, и BAJAJ стала единственным покупателем долгов компании. Теперь, после завершения сделки, контроль над KTM полностью перешел к индийскому гиганту, который начнет проводить оптимизацию расходов и избавление от неэффективных проектов.
Вопрос-ответ
Какие изменения произошли в структуре владения KTM после сделки?
BAJAJ Mobility AG приобрела 74,9% акций KTM и получила исключительное право голоса, что позволяет индийскому участнику полноценно управлять группой. После завершения сделки активы KTM перейдут к BAJAJ в мае 2026 года, когда истечет опцион на покупку.
Каковы были условия сделки и причины её заключения?
Сделка была одобрена Еврокомиссией за неделю до её завершения. База сделки — поглощение PIERER Mobility AG индийской компанией BAJAJ и последующая реструктуризация долгов: BAJAJ стала единственным покупателем долгов и получит контроль над KTM для оптимизации расходов и исключения неэффективных проектов.
Какой был статус компании до сделки и какие проблемы привели к продаже?
До сделки Stephan Pierer, руководивший Group, подал в декабре 2024 года заявление о защите от банкротства в связи с долгами около 2,2 млрд евро перед более чем 150 кредиторами. Это создало кризис для работников и властей, так как KTM является ключевым регионом-работодателем. Кредиторы поддержали план реструктуризации Pierer, но найти нового инвестора не удалось, и BAJAJ стала единственным покупателем долгов.
Что произойдет после завершения сделки в отношении проектов и расходов KTM?
После завершения сделки BAJAJ начнет проводить оптимизацию расходов и может отказаться от неэффективных проектов KTM, что приведет к изменению структуры бизнеса и потенциальной реструктуризации внутри группы.